Le mouvement de capitaux vers et depuis la Malaisie est largement libre. Cependant, il existe des contrôles obligatoires de conformité, qui sont plus stricts pour les sociétés avec une participation étrangère. De nombreuses entreprises s’engageant pour la première fois sur le marché malaisien ne sont pas prêtes à faire face à l’intensité de ces contrôles de conformité. Comparée à de nombreuses économies de marchés émergents, la Malaisie n’est pas connue pour des contrôles de capitaux stricts. Le cadre créé par Bank Negara Malaisie est en grande partie permissif pour que les entreprises rapatrient leurs bénéfices, remboursent des prêts intra-groupe et transigent avec des fournisseurs à l’étranger sans besoin d’approbation préalable. Les principaux contrôles pour les entreprises et le délai résultant pour un paiement international effectué par des entreprises malaisiennes sont les procédures internes de la banque en matière de connaissance du client, ainsi que le cadre anti-blanchiment d’argent, une fois que l’entreprise a ouvert un compte bancaire professionnel.
Cadre des paiements internationaux en Malaisie
En ce qui concerne les mouvements transfrontaliers de capitaux, Bank Negara Malaisie exerce ses pouvoirs en vertu de la Loi sur les services financiers de 2013 et des règlements de contrôle des changes qui l’accompagnent. Le cadre actuel est largement permissif pour les paiements commerciaux et le rapatriement des bénéfices des entreprises à capitaux étrangers avec la structuration et les permis appropriés. Pour tous les autres paiements transfrontaliers, les institutions financières agréées doivent effectuer le paiement et la justification de l’objectif commercial doit être fournie. Par rapport à d’autres pays de la région, le rapatriement des bénéfices de la Malaisie est facilité en raison de l’absence d’impôt de retenue sur les dividendes versés aux actionnaires étrangers, mais pour les banques malaisiennes, le paiement de dividendes reste soumis à la conformité de l’entreprise fournissant la documentation appropriée.
Les paiements effectués dans le cadre normal des affaires, tels que le paiement des factures de fournisseurs étrangers, le paiement pour des services rendus par des membres étrangers du même groupe, et le règlement des dépenses de transport ou de logistique, nécessitent généralement une documentation limitée. Le compte bancaire opérationnel, le but déclaré du paiement et la transaction doivent être en accord avec les activités commerciales déclarées par l’entreprise. Concernant les prêts intra-groupe, la banque applique une vérification plus approfondie aux mouvements de capitaux importants et fréquents, ainsi qu’aux paiements vers des entités étrangères situées dans des juridictions présentant un risque accru pour les banques malaisiennes.
Approches anti-blanchiment d’argent et connaissance du client
Des plaintes sont formulées par des entreprises ayant des intérêts étrangers concernant les difficultés à transférer des capitaux vers la Malaisie et hors de celle-ci. La cause principale des plaintes n’est pas les lois restrictives, mais le fardeau supplémentaire des systèmes internationaux anti-blanchiment des banques combinés aux systèmes de conformité locaux. Il existe une préoccupation importante pour les entreprises avec des actionnaires étrangers, des membres, et des structures juridiques complexes, ainsi que des modèles opérationnels, notamment celles ayant des activités transfrontalières, comparé à celles qui sont détenues localement et dont les activités commerciales sont principalement locales.
Le délai détermine non seulement la capacité d’acquérir des capitaux, mais aussi de les déployer à l’échelle mondiale. Par exemple, l’enregistrement auprès de la Commission des sociétés de Malaisie peut être effectué en trois jours, mais l’ouverture d’un compte bancaire professionnel peut prendre six semaines. Par la suite, le capital ne peut pas être déployé librement sur le marché mondial pendant encore quatre à cinq semaines. Cela représente une charge énorme pour les entreprises tentant de couvrir leurs dépenses statutaires, telles que les salaires des employés et les coûts d’entretien d’un bureau, ainsi que la fourniture du fonds de roulement nécessaire. Pour ces entreprises, il ne s’agit pas seulement d’une préoccupation administrative, mais d’une frustration opérationnelle et de planification pendant qu’elles attendent l’ouverture du compte bancaire après l’enregistrement auprès de la Commission des sociétés de Malaisie.
Préparer les paiements transfrontaliers : documents requis
Les sociétés Sdn Bhd détenues par des intérêts étrangers et souhaitant recevoir des paiements étrangers sont soumises à diverses évaluations bancaires concernant une gamme de documents et d’informations. Tout d’abord, la banque examinerait la propriété effective. La banque s’intéressera aux personnes physiques derrière la Sdn Bhd et aux personnes, à la fois directes et indirectes, qui contrôlent et possèdent la société. En général, une structure de propriété étrangère simple et directe ne posera pas de problème. Cependant, une structure de propriété complexe et indirecte à plusieurs niveaux, comme une société holding, un fiduciaire, un trust et des actionnaires situés dans des juridictions à risque élevé en matière de lutte contre le blanchiment d’argent, soulèvera plus de questions et nécessitera un examen plus approfondi. La banque peut également considérer la structure de propriété effective et la source des actifs pour le bénéficiaire ultime.
Le niveau suivant analyse la documentation des actionnaires (copie certifiée du passeport, justificatif de domicile, etc.), ainsi que les documents d’enregistrement et de propriété lorsque l’actionnaire est une entité juridique. La banque peut demander des documents justifiant le but de l’entreprise. La banque peut évaluer les activités commerciales de la société, l’identité de ses clients et fournisseurs, les devises transactionnelles proposées et leur volume, ainsi que le code MSIC, et peut comparer les activités transactionnelles proposées avec le code MSIC déclaré. La banque évaluera également la cohérence de son activité avec le code MSIC. La banque évaluera aussi la justification pour le volume élevé de transactions de faible valeur. Par exemple, une société dont l’activité déclarée est le conseil en marketing et qui demande un volume élevé de transferts domestiques soulèvera également des préoccupations pour la banque.
La catégorie inattendue pour la majorité des fondateurs étrangers est la source des fonds. La banque demandera la source actuelle des fonds, la source précédente des fonds et le but de ces fonds. La source des fonds peut résulter de la vente d’une entreprise, d’un prêt de la société mère, ou de fonds propres issus de savings personnels. Chacun de ces fonds doit être documenté. Cela peut inclure des contrats de vente, des relevés bancaires, des attestations d’emploi et des bulletins de salaire, ainsi que des contrats de prêt. Les investisseurs en mesure de documenter la source des fonds complèteront généralement l’intégration bancaire en deux à quatre semaines au maximum. Les investisseurs incapables de documenter la source des fonds verront leur délai prolongé, car le processus est intensif en documentation.
Transferts sortants, dividendes et flux intra-groupe
Les banques ont des exigences continues même après l’ouverture d’un compte. En général, une facture suffit pour les paiements courants. Pour la rapatriation des dividendes, les banques exigent la déclaration de dividendes, les derniers états financiers audités de la société distributrice, et une preuve du paiement de tous les taxes nationales. Pour les prêts intra-groupe impliquant une société malaisienne et sa société mère étrangère, un accord de prêt formel est nécessaire. Tous les paiements et déblocages doivent être effectués conformément aux termes de cet accord.
Pour les transactions d’une ampleur plus grande ou pour une contrepartie dans une juridiction inscrite sur la liste de surveillance renforcée de Bank Negara Malaisie, les banques appliqueront des exigences supplémentaires pour des transactions qui seraient autrement considérées comme routinières. La meilleure façon de gérer les paiements internationaux courants est de maintenir une traçabilité aussi complète que possible. Cela inclurait la justification de l’objectif commercial de la transaction, tous les documents et autorisations pertinents. Cela est préféré par rapport à la pratique consistant à fournir des documents uniquement sur demande spécifique de la banque.
Méthodes de paiement fintech et hors banque
Les services de paiement transfrontaliers connaissent une croissance rapide en Malaisie. Les options de paiement peuvent convenir à certains types de paiements. Les paiements fréquents de faible valeur peuvent être réalisés assez facilement via des systèmes de paiement transfrontaliers. Dans d’autres cas, les virements bancaires internationaux (étrangers) peuvent être moins chers. Bank Negara Malaisie a approuvé des systèmes de paiement transfrontaliers pour offrir des services de paiement en devises étrangères et des services de paiement sortants. Quelques multinationales utilisent ces systèmes pour payer leurs employés et fournisseurs en devises étrangères lorsque le service de paiement local est plus lent et plus coûteux. Les systèmes de paiement transfrontaliers agréés ne peuvent être utilisés que pour le paiement de services commerciaux et professionnels. Pour tous les autres paiements importants liés aux transactions de capitaux, tels que les contributions en capital et les dividendes importants, un compte bancaire dans une banque agréée est requis, ainsi qu’une traçabilité d’audit complète et exhaustive.
Pour les investisseurs étrangers, la nature du système bancaire malaisien et des paiements internationaux présente à la fois une opportunité et un défi d’un point de vue conformité. Ce qui compte le plus, c’est la substance de la conformité, non la forme. Une entreprise ayant des objectifs commerciaux documentés, une chaîne de propriété bien structurée, et des activités réelles (c’est-à-dire des employés et des dépenses) pourra probablement accéder plus facilement aux services bancaires qu’une entreprise qui soulève des préoccupations de propriété et de transactions que la banque devra traiter avec la documentation disponible. Pour ces investisseurs étrangers souhaitant entrer sur le marché malaisien, la meilleure approche consiste à établir un cadre de conformité solide. Il est relativement facile pour une banque de refuser des services, mais il n’est pas aussi simple pour une entreprise de justifier l’absence de services bancaires lorsqu’elle peut s’enregistrer facilement.
Questions fréquemment posées
Les entreprises étrangères peuvent-elles transférer des fonds vers et depuis la Malaisie ? Oui, surtout pour la plupart des paiements opérationnels et du rapatriement de profits. La Malaisie n’impose pas les contrôles les plus stricts sur le capital lié au commerce et à l’investissement. Toutefois, tous les paiements transfrontaliers doivent être effectués par une institution financière autorisée, et doivent être dûment documentés.
Y a-t-il un impôt de retenue sur les bénéfices rapatriés de la Malaisie ? Non. Étant donné qu’il n’y a pas d’impôt de retenue sur les dividendes versés aux actionnaires étrangers, il n’y a pas non plus de restrictions sur le rapatriement des bénéfices vers des sociétés avec des actionnaires étrangers.
Pourquoi les procédures bancaires sont-elles plus lentes pour les entreprises étrangères en Malaisie ? Les banques malaise doivent mettre en œuvre des procédures internationales anti-blanchiment d’argent et de connaissance du client, qui exigent une diligence accrue sur les bénéficiaires effectifs, la source des fonds, et l’objectif commercial des sociétés étrangères, par rapport aux sociétés malaisiennes ayant des structures de propriété simples.
Quelles sont les exigences pour les transferts internationaux des sociétés malaisiennes ? Pour les paiements réguliers aux fournisseurs étrangers, l’envoi d’une facture est généralement suffisant. Cependant, pour le rapatriement de dividendes, les banques exigent généralement la soumission des derniers états financiers audités, une résolution du conseil d’administration, et un certificat de clearance fiscal. Pour les prêts entre parties liées, le déblocage n’aura lieu qu’après soumission d’un accord de prêt.